حاسبة FIRE للاستقلال المالي

طريقة الاستخدام

1. اكتب الإنفاق السنوي، بقيمة اليوم، والمدخرات المستثمرة الآن التي لديك.
2. اكتب ما تدخره كل سنة والعائد الحقيقي في السنة الذي تتوقعه بعد التضخم.
3. أبقِ نسبة السحب على 4٪ لاختبار القاعدة الكلاسيكية، أو أدخل نسبة أقل لتقاعد أطول.
4. اقرأ هدف المدخرات والمدة للوصول إلى الهدف، ثم افتح جدول المدخرات سنة بسنة لترى العمر عند كل خطوة.

كيف يُحسب الهدف والسنوات

هدف المدخرات هو الإنفاق السنوي مقسوماً على نسبة السحب. عند 4٪ يكون الهدف 25 ضعف الإنفاق السنوي، لأن 1 ÷ 0.04 = 25. تفترض الأداة أن المدخرات تنمو بالعائد الحقيقي، وأن ما تضيفه كل سنة يُضاف في نهايتها.

عدد السنوات يحل معادلة المدخرات حتى تصل إلى الهدف. قد تكون السنوات كسوراً، لذلك تعرض الأداة المدة بالسنوات والشهور، والعمر بالسنوات الكاملة مقرّباً إلى الأعلى.

T = الإنفاق ÷ w
S(n) = S × (1 + r)^n + A × ((1 + r)^n − 1) ÷ r
n = ln((T + A ÷ r) ÷ (S + A ÷ r)) ÷ ln(1 + r)

T  هدف المدخرات
w  نسبة السحب
S  المدخرات الآن
A  ما يُدخر كل سنة
r  العائد الحقيقي في السنة
n  السنوات حتى الهدف

قاعدة 4٪ ومصدرها

قاعدة 4٪ قاعدة تقريبية: يمكن لمحفظة من الأسهم والسندات أن تدفع في السنة الأولى 4٪ من قيمتها الأولى، ثم ترفع هذا المبلغ كل سنة بمقدار التضخم دون أن تنفد خلال التقاعد. مصدرها دراسة Trinity المنشورة في فبراير 1998 في مجلة AAII، لكتّابها Cooley وHubbard وWalz من جامعة Trinity. اختبرت الدراسة نسب السحب مقابل عوائد الأسهم والسندات الأمريكية من 1926 إلى 1995، لمدد دفع بين 15 و30 سنة.

وجدت الدراسة أن نسبتي السحب 3٪ و4٪ كانتا غير محتملتين جداً لاستنزاف محفظة تضم أسهماً وسندات، وتذكر نسبة نجاح 95٪ لسحب 4٪ في المدد التي اختبرتها. بعض سنوات البداية، مثل 1965 و1966، كانت تحتاج إلى نسبة أقل قليلاً من 4٪.

حدود قاعدة 4٪

الدراسة تستخدم عوائد التاريخ الأمريكية والتضخم التاريخي. قد تكون العوائد المستقبلية أدنى، وقد شهدت دول أخرى تاريخاً مختلفاً. اختُبرت القاعدة لتقاعد من 15 إلى 30 سنة، لذلك يحتاج التقاعد الأطول إلى نسبة أقل. وتقترح المقالة أيضاً أن معظم المتقاعدين يحتفظون بنصف المحفظة على الأقل في الأسهم.

• الضرائب والرسوم، التي تخفض العائد الذي تحتفظ به.
• المعاشات والدخل الآخر، كمعاش الدولة، وهي تخفض المدخرات التي تحتاجها. تحسب الأداة الإنفاق الذي يجب أن تغطيه المدخرات فقط.
• إنفاق يرتفع أسرع من التضخم، كتكاليف الرعاية الصحية.

الأسئلة الشائعة