Como usar
- Digite em Preço antes do desconto à vista o preço, e em Desconto à vista (%) o percentual de desconto.
- Digite o Número de parcelas mensais e a Taxa total ou juros do plano (%), ou 0.
- Digite a Taxa mensal em que você mantém o dinheiro (%) e escolha em A primeira parcela é paga quando ela é feita.
- Leia Mais barato hoje e a Diferença em dinheiro de hoje, depois a tabela de pagamentos e seus valores presentes.
Como o valor presente das parcelas é calculado
Dinheiro pago depois vale menos hoje, porque o valor à vista poderia ter ficado aplicado e rendido nesse meio-tempo. O valor presente de um pagamento é o montante que você precisaria ter hoje, na taxa mensal, para cobri-lo na data certa. A Wikipédia (em inglês) dá o valor presente de uma soma única como C × (1 + i)^(−n), e o mesmo desconto aplicado a pagamentos iguais forma uma anuidade.
As parcelas somam o preço de tabela mais a taxa do plano. O preço à vista é o preço de tabela menos o desconto à vista. Cada valor presente é arredondado para o centavo, e o total é a soma dos valores arredondados.
Preço à vista = preço de tabela × (1 − desconto à vista)
Total das parcelas = preço de tabela × (1 + taxa)
Valor presente = Σ parcela ÷ (1 + i)^t, em que t é o mês em que a parcela é paga
Diferença = preço à vista − valor presente das parcelas- Para 1.200 em 12 parcelas de 100 e taxa mensal de 2%: a primeira é paga um mês depois, então os valores presentes são 100 ÷ 1,02 = 98,04, depois 100 ÷ 1,02² = 96,12, e assim por diante, somando 1.057,54 pelas 12 parcelas.
- À vista com 5% de desconto é 1.140,00, então as parcelas valem 82,46 a menos hoje e são a escolha mais barata a 2% ao mês.
À vista, a taxa e a taxa de equilíbrio
Pagar à vista gasta dinheiro que poderia ter ficado aplicado. A Wikipédia (em inglês) define o custo de oportunidade como o valor da melhor alternativa abandonada. A taxa mensal que você digita é essa alternativa: quanto maior ela for, mais as parcelas valem em comparação com o à vista.
A taxa de equilíbrio é a taxa mensal em que o valor presente das parcelas iguala o preço à vista. Se as parcelas somarem mais que o preço à vista, existe uma taxa de equilíbrio: acima dela as parcelas custam menos hoje, abaixo dela o à vista custa menos. Se somarem no máximo o preço à vista, as parcelas nunca saem mais caras.
O que esta calculadora não inclui
- Uma taxa que muda mês a mês. Digite o total de todas as taxas do plano como um só percentual.
- Impostos, seguro, entrega e a garantia do vendedor, que podem ser diferentes entre as duas opções.
- Uma taxa mensal que muda ao longo dos meses. Use uma só taxa para o plano inteiro.
Exemplo trabalhado: 1.200 em 12 parcelas, ou à vista com 5% de desconto, a 2% ao mês
O preço à vista é 1.200 menos 5%, ou seja, 1.140,00. As parcelas somam 1.200 sem taxa, então cada uma é de 100,00, e a primeira é paga um mês depois da compra.
A 2% ao mês, as doze parcelas valem 1.057,54 hoje. São 82,46 a menos que o preço à vista, então as parcelas são mais baratas hoje. A taxa mensal de equilíbrio é cerca de 0,80%: acima dela as parcelas continuam mais baratas, abaixo dela o à vista é mais barato.
| Item | Figura |
|---|---|
| Preço à vista com 5% de desconto | 1.140,00 |
| Parcelas, total | 1.200,00 |
| Parcelas, valor presente a 2% ao mês | 1.057,54 |
| Mais barato hoje em | 82,46 (parcelas) |
Perguntas frequentes
As parcelas são sempre mais caras que o à vista?
Não. As parcelas custam mais hoje só quando o total, depois da taxa, passa do preço à vista e a taxa em que você mantém o dinheiro é baixa. Compare o valor presente com o preço à vista na sua própria taxa.
Qual taxa mensal devo digitar?
Digite o retorno mensal que você de fato poderia ganhar com o dinheiro, como a taxa de uma aplicação ou de uma poupança, ou a inflação mensal que espera. Uma taxa mais alta faz as parcelas parecerem mais baratas, então use um valor que você consiga obter.
Um plano sem taxa não custa nada a mais?
Não em dinheiro: sem taxa, as parcelas somam o preço de tabela, mas você as paga ao longo do tempo. O valor presente delas é menor, e esse ganho é o motivo pelo qual um parcelamento sem juros pode valer a pena.
O que é a taxa de equilíbrio?
É a taxa mensal em que as duas opções custam o mesmo hoje. Acima dela as parcelas são mais baratas; abaixo dela, o à vista é mais barato. Use-a como teste: se o seu dinheiro renderia mais que essa taxa por mês, parcelar e manter o dinheiro aplicado é a melhor escolha; se renderia menos, é melhor pagar à vista.
Por que o momento da primeira parcela importa?
Uma primeira parcela paga na compra não é descontada, então o valor presente é o valor cheio. Uma parcela paga um mês depois é descontada uma vez, então pagar na compra faz as parcelas parecerem mais caras.
Os dados que você digita são enviados a algum servidor?
Não. O cálculo é feito no seu navegador, e nada do que você digita é enviado para nós.
Fontes
- Wikipédia (em inglês): Present value (valor presente de uma soma e de uma anuidade)
- Wikipédia (em inglês): Opportunity cost (valor da melhor alternativa abandonada)
Números e texto verificados pela última vez em terça-feira, 10 de novembro de 2026.