طريقة الاستخدام
- اكتب حجم الحساب والنسبة التي تقبل خسارتها في المخاطرة في الصفقة الواحدة، ٪.
- أدخل سعر الدخول وسعر وقف الخسارة. يمكن أن يكون وقف الخسارة أدنى من الدخول للمركز الطويل، أو أعلى منه للمركز القصير.
- اختر الوحدات: وحدات كاملة فقط للأسهم، أو يُسمح بالكسور للوحدات التي تُقسَّم.
- اقرأ الوحدات المراد شراؤها والخسارة إذا بلغ السعر وقف الخسارة، ثم افتح طريقة حساب الوحدات لتراجع كل خطوة.
كيف تُحسب الوحدات
المال المعرّض للخطر هو الحساب مضروباً في نسبة المخاطرة في الصفقة. والمسافة هي الفرق بين سعر الدخول وسعر وقف الخسارة، وتُحسب بالقيمة نفسها فوق سعر الدخول أو تحته. وقسمة المال المعرّض للخطر على المسافة تعطي عدد الوحدات، بحيث تخسر الحركة من الدخول إلى وقف الخسارة المال المعرّض للخطر بالضبط.
المال المعرّض للخطر = الحساب × نسبة المخاطرة ÷ 100
المسافة = |سعر الدخول − سعر وقف الخسارة|
الوحدات = المال المعرّض للخطر ÷ المسافة
الخسارة إذا بلغ السعر وقف الخسارة = الوحدات × المسافة
قيمة المركز = الوحدات × سعر الدخول- تُقرّب الوحدات الكاملة إلى الأسفل، فلا تزيد الخسارة أبداً على المال المعرّض للخطر.
- كلما كان وقف الخسارة أبعد، قلّت الوحدات للمال المعرّض للخطر نفسه.
ما أمر وقف الخسارة
أمر وقف الخسارة هو أمر بشراء ورقة مالية أو بيعها عندما يبلغ سعرها مستوى محدداً، هو سعر وقف الخسارة. وعند بلوغ هذا السعر يتحول الأمر إلى أمر سوقي. وتقول هيئة الأوراق المالية والبورصات الأمريكية (SEC) إن أمر البيع بوقف يُدخل أدنى السعر الحالي، وأمر الشراء بوقف أعلاه.
ما لا تشمله هذه الأداة
- توصيات بما تشتريه أو تبيعه، أو متى. تحجم الأداة مركزاً اخترته أنت.
- الرسوم والعمولات والضرائب وتكاليف التمويل.
- أي تنفيذ غير سعر وقف الخسارة: تفترض النتيجة أن الخروج يتم عند سعر وقف الخسارة بالضبط.
مثال محلول: حساب 50,000 ر.س.، ومخاطرة 1٪، ودخول 50 ر.س.، ووقف خسارة 48 ر.س.
المال المعرّض للخطر هو 1٪ من 50,000 ر.س.، أي 500 ر.س. والمسافة من سعر الدخول 50 ر.س. إلى وقف الخسارة 48 ر.س. هي 2 ر.س. وقسمة 500 على 2 تعطي 250 وحدة. إذا بلغ السعر وقف الخسارة تكون الخسارة 250 × 2 = 500 ر.س.، وقيمة المركز عند الدخول 250 × 50 = 12,500 ر.س.
| الخطوة | النتيجة |
|---|---|
| المال المعرّض للخطر (1٪ من 50,000) | 500.00 ر.س. |
| المسافة من الدخول إلى وقف الخسارة | 2.00 |
| الوحدات (500 ÷ 2) | 250 |
| الخسارة إذا بلغ السعر وقف الخسارة (250 × 2) | 500.00 ر.س. |
| قيمة المركز (250 × 50) | 12,500.00 ر.س. |
الأسئلة الشائعة
ما حجم المركز؟
هو عدد الوحدات التي تشتريها بحيث تكلفك الخسارة عند سعر وقف الخسارة نسبةً من حسابك اخترتها مسبقاً. هذه النسبة هي مخاطرتك في الصفقة، وهي قرارك أنت.
لماذا تحدد المسافة إلى وقف الخسارة عدد الوحدات؟
تتوقف الخسارة على مقدار تحرك السعر بين الدخول ووقف الخسارة. وللمال المعرّض للخطر نفسه، كلما كان وقف الخسارة أبعد قلّت الوحدات، وكلما كان أقرب زادت.
هل يضمن أمر وقف الخسارة السعر الذي أحدده؟
لا. يتحول أمر وقف الخسارة إلى أمر سوقي عند بلوغ سعره، لذلك لا تضمن الأداة السعر الذي ستحصل عليه. وتفترض الحاسبة أن الخروج يتم عند سعر وقف الخسارة بالضبط.
هل هذه نصيحة تداول أو استثمار؟
لا. تجري الحاسبة الحساب الحسابي لخطة مخاطرة، ولا تقول ما تشتريه أو متى أو بأي سعر. استشر مستشاراً مؤهلاً قبل أن تستثمر.
هل تحتفظ الأداة بما أدخله؟
لا. تُحسب الأرقام في متصفحك، ولا يُرسل إلينا أي شيء تدخله ولا يُحفظ.
المصادر
آخر مراجعة للأرقام والنص: الخميس، 2 جمادى الآخرة 1448 بعد الهجرة.